Я- Игорь Еленский, создатель этого сайта и независимый финансовый советник. Долгое время я служил финансовым директором и управлял деньгами акционеров в различных компаниях, а потом постепенно начал заниматься вопросами личных инвестиций и создания личного капитала. Получил большой опыт, упаковал практический и теоретический багаж знаний по этому предмету и могу многим поделиться с вами.

Вкладчиками российских банков придется пожертвовать во время коронавирусного кризиса, который сулит России самую глубокую рецессию с 1990х.

Банки один за другим готовятся снижать доходность депозитов и накопительных счетов физических лиц вслед за решением ЦБ, опуствшего ключевую ставку до исторического минимума в 4,5% годовых. Если год назад положить деньги в крупный банк можно было под 7-8%, то к середине июня средняя максимальная ставка в топ-10 банков упала до 5,01%, Индекс банковских ставок Frank RG, по данным 50 организаций, за месяц снизился до 4,59% годовых.

Что же отдельные банки? В ближайшие дни «Абсолют банк» намерен опустить ставки по вкладам в рублях на 0,5 п. п.сообщает управляющий директор А.Павлов. «Открытие» и «Зенит» также пересматривают ставки вкладов, рассказали их представители. Райффайзенбанк, «Хоум кредит», Росбанк, «Русский стандарт» планируют следить за конъюнктурой рынка, чтобы предпринять соответствующие шаги.

В пятницу ЦБ снизил ключевую ставку сразу на 1 процентный пункт, чего не делал с 2015 года, и вряд ли остановится на этом. Nordea прогнозирует снижение ставки до 4,25% к концу года, Сбербанк CIB - до 4%, Альфа-банк - до 3,75%, Bank of America - до 3,5%. «Из-за радикального снижения ключевой ставки банкам также придется опускать ставки по вкладам, чтобы сохранить процентную маржу», - предупреждает руководитель рейтинговой службы Национального рейтингового агентства (НРА) Сергей Гришунин. По прогнозу НРА, к 2021г. средняя ставка по вкладам топ-10 банков по объему привлеченных средств населения будет двигаться к отметке 3% годовых. Это ниже, чем уровень инфляции по прогнозу ЦБ на конец года (3,8-4,8%).

С большой вероятностью уже в конце года реальная доходность вкладов станет отрицательной, предупреждает руководитель ИАЦ «Альпари» Александр Разуваев. То есть рост цен будет «съедать» весь процентный доход. Низкие ставки нужны федеральному бюджету, который в мае потерял 70% нефтегазовых доходов.

По мере того, как депозиты падают в доходности, россияне ищут способы заработать на фондовом рынке: за май число уникальных брокерских счетов достигло 5,1 миллиона, а концу года может выйти к 7 млн, прогнозирует Промсвязьбанк.

Но «рынок акций очень нестабилен, что не особо приемлемо для консервативных сбережений, особенно пенсионеров и других слабо защищенных граждан», отмечает Разуваев. Это ставит под вопрос тему долгосрочных сбережений в финансовых инструментах, в частности пенсионных. Например, 30 лет назад американский работник должен был откладывать примерно 15% своих доходов, чтобы через 30 лет получить 70% своей зарплаты в виде пенсии в реальном выражении и получать ее 15 лет. Сейчас нужно откладывать втрое больше - около 40-45% от з/п, часть из которых "съедается" отрицательными реальными ставками».